מה זה S&P 500 ואיך תשואות שנתיות משפיעות על המשקיעים?
אם אתה משקיע או פשוט מעוניין בכלכלה, סביר להניח שמתוך השיחה הגלובלית על שווקים, פגש אותך השם S&P 500. האם אתה יודע מה זה בדיוק? זהו מדד המייצג את ביצועי התאגידים הגדולים בארצות הברית. למעשה, הוא אחד המדדים הנפוצים והנחשבים ביותר בעולם.
מה מדד ה-S&P 500 כולל?
מדד ה-S&P 500 מורכב מ-500 מהחברות הציבוריות הגדולות ביותר בארצות הברית. המדד נחשב למדד מהימן להערכת ביצועי השוק, והוא משפיע על החלטות השקעה רבות. אבל למה כדאי לשים לב לתשואות השנתיות של המדד? בואו נתחיל להבין.
מי החברות שמורכבות במדד?
חברות כמו אפפל, אמזון, גוגל ועוד רבות אחרות. אלה לא רק חברות מפורסמות אלא גם חברות שמביאות ערך רב למשקיעים. אז איך זה בדיוק משפיע על התשואות של המדד?
איך מחשבים את התשואה השנתית?
התשואה השנתית מחושבת בצורה יחסית – היא משקללת את השינוי במחיר המניות יחד עם דיווידנדים שחולקו במהלך השנה. אמנם זה נשמע מסובך, אבל זה בעצם די פשוט. בשנה מסוימת המניות יכולות לעלות, לעלות ולהגיע לרמות שיא, ואז לחזור לאחור בצורה דרמטית. מה זה אומר עבורך?
- בשנה של עלייה מתמדת, התשואה יכולה להיות מרשימה.
- בשנה של ירידות – אתה יכול למצוא את עצמך באדומים.
מה התשואות השנתיות אומרות למשקיעים?
כשהמשקיעים מנתחים את התשואות, הם שואלים את עצמם מספר שאלות מעניינות:
- האם התשואה רלוונטית למשק השקעות?
- כיצד התשואות בהשוואה לשנים קודמות?
- האם אתה צריך להתמקד בתשואה בערך מוחלט או יחסית?
האם התשואה הגבוהה מצביעה על סיכון?
כמובן שכאשר התשואות מרקיעות שחקים, יש לקחת בחשבון את הסיכון. התשואה הגבוהה לא תמיד מעידה על ניהול נכון, אלא גם על הימור מסוכן. אז איך תדע מה לבחור?
האם זה הזמן להשקיע ב-S&P 500?
כאשר התנודתיות בשוק הולכת וגדלה, משקיעים מתחילים לשאול את עצמם: האם עלי להיכנס או לצאת? האם הממשלה תתמוך בסטנדרטים הסביבתיים או שזו תהיה משקולת על התאגידים? האם העלות של חיי היום-יום תמשיך לעלות?
- תשואה נמוכה מ-5%? כאן צריך לחשוב היטב!
- תשואה של 10% ומעלה? לא בטוח שזה יכול להימשך.
דברים שכדאי לדעת על תשואות S&P 500
כמובן שהמספרים לא מספרים את כל הסיפור. כאן יש כמה דברים שאולי לא חשבת עליהם:
- תשואות גבוהות יכולות להיות תוצאה של ארועים חד פעמיים – כמו פריצה של חברה מסוימת.
- התשואות עשויות להראות ירידות גם כשחברות מסוימות פורחות.
- דיווידנדים יכולים לשדרג את התשואה בצורה משמעותית.
לבחור בין תשואות צמיחה לתשואות קבועות?
כנראה ששאלת את עצמך מה ההבדל. התשואות השנתיות לא אומרות הכל, ובעיקר כשמדובר בצמיחה לעומת השקעה בנכסים קבועים. האם יש לכך יתרון אמיתי?
- תשואות צמיחה: סיכוי גבוה אבל גם סיכון גבוה!
- תשואות קבועות: יציבות, אך לפעמים גם ייאוש במונחים של הכנסה.
מה המסקנות?
עכשיו כשאתה מבין יותר על S&P 500 ותשואות השנתיות שלו, השאלות כאן הן: האם אתה מעוניין להתנסות ולהשקיע? האם התשואות החיוביות, לצד הנפילות והעליות הצפויות מחייבות אותך להיזהר?
אין ספק שהשקעה במדד עצמו יכולה להיות דרך חכמה לפזר סיכונים, אך חשוב להיות מודעים לכך שהתשואות יכולות להשתנות בכל רגע. למד, השקע בחוכמה, ואל תשכח לחייך – כי זה עולם מלא הפתעות!